Ertragsteueroptimale Sanierungsstrategien für Kapitalgesellschaften

Inhaltsverzeichnis

• Cover
• Titel
• Copyright
• Autorenangaben
• Über das Buch
• Zitierfähigkeit des eBooks
• Vorwort des Herausgebers
• Inhaltsverzeichnis
• Abkürzungs- und Symbolverzeichnis
• Abbildungsverzeichnis
• A. Untersuchungsablauf
• I. Problemstellung
• II. Stand der Diskussion
• III. Forschungsaufgabe
• IV. Gang der Untersuchung
• B. Begriffliche Abgrenzung und Zielsystem
• I. Unternehmenskrise und Sanierung
• 1. Unternehmenskrise
• 1.1 Betriebswirtschaftliche Unternehmenskrise
• 1.2 Gesellschaftsrechtliche Unternehmenskrise
• 1.3 Insolvenzrechtliche Unternehmenskrise
• 1.3.1 Drohende Zahlungsunfähigkeit
• 1.3.2 Zahlungsunfähigkeit
• 1.3.3 Überschuldung
• 2. Sanierung
• II. Zielsystem für die Unternehmenssanierung
• 1. Allgemeine Sanierungsziele
• 1.1 Geringe Vorlaufzeit für die Umsetzung
• 1.2 Entschuldung der Unternehmung
• 1.3 Verbesserung des Bildes der Überschuldungsbilanz
• 1.4 Wiederherstellung der Zahlungsfähigkeit
• 1.5 Unabhängigkeit von leistungswirtschaftlichen Maßnahmen
• 1.6 Flexibilitäts- und Autonomiegrad
• 1.7 Mitbestimmung & Zustimmung
• 2. Bilanzielle und ertragsteuerliche Ziele beim Krisenunternehmen
• 2.1 Rechtssichere Sachverhaltsrealisierung
• 2.2 Ergebnisabhängige Entstehung von Fremdkapitalvergütungen
• 2.3 Wirkung auf Handelsbilanz
• 2.4 Verlusterhalt
• 2.5 Sanierungsgewinne
• 2.6 Wiederherstellung der Werthaltigkeit einer Schuld
• 2.7 Abzugsfähigkeit von Zinsen für die Kapitalbereitstellung in Abhängigkeit der Ertragslage
• 3. Ziele beim Träger der Sanierungsmaßnahme
• 3.1 Begrenzte Risikoübernahme durch Träger der Sanierungsmaßnahme
• 3.2 Handelsbilanzielle Angaben beim Träger der Sanierungsmaßnahme
• 3.3 Berücksichtigung von Verlusten beim Anteilseigner
• 4. Zusammenfassung
• C. Rahmenbedingungen
• I. Steuerliche Problemfelder der Sanierung
• II. Mindestbesteuerung
• 1. Verlustabzug als Ausdruck des objektiven Nettoprinzips
• 2. Interperiodischer Verlustausgleich per Mindestbesteuerung
• 3. Bedeutung in Sanierungsfällen
• III. Verlustabzugsbeschränkung für Körperschaften
• 1. Entwicklung der Norm
• 2. Anwendungsbereich des § 8c KStG
• 2.1 Betroffene Gesellschaften
• 2.2 Betroffene Vorgänge
• 2.2.1 Regelfälle
• 2.2.2 Kapitalherabsetzung und Kapitalerhöhung
• 2.2.3 Erwerb mezzaniner Finanzierungsinstrumente als Beteiligungserwerb i. S. d. § 8c KStG?
• 2.3 Betroffene Verluste
• 2.4 Erwerbszeitpunkt
• 2.5 Erwerber
• 2.5.1 Einzelner Erwerber
• 2.5.2 Nahestehende Person und Haupterwerber
• 2.5.3 Erwerbergruppe mit gleichgerichteten Interessen
• 3. Schädlicher Beteiligungserwerb
• 3.1 Zählerwerb
• 3.2 Quotaler Verlustuntergang
• 3.3 Vollständiger Verlustuntergang
• 3.4 Mittelbare Erwerbe
• 4. Ausnahmen
• 4.1 Inanspruchnahme von Rettungsmaßnahmen nach dem FMStG
• 4.1.1 Aufbau der Norm
• 4.1.2 Bedeutung in Sanierungsfällen
• 4.2 Konzernklausel
• 4.2.1 Überblick
• 4.2.2 Anwendungsfälle
• 4.2.3 Dieselbe Person
• 4.2.4 Übernehmender und übertragender Rechtsträger
• 4.2.5 Keine Mindesthaltedauer
• 4.2.6 Erwerb in mehreren Schritten
• 4.2.7 Bedeutung in Sanierungsfällen
• 4.2.8 Gestaltungsoptionen
• i. Squeeze-out
• 1. Rechtsfolgen nach § 8c KStG
• 2. Beurteilung
• ii. Vereinigung aller Anteile mit Rückkaufsrecht
• 1. Rechtsfolgen nach § 8c KStG
• 2. Beurteilung
• 3. Fallvariante
• iii. Umhängen von Beteiligungssträngen für fehlende dreistufige Struktur
• 1. Rechtsfolgen nach § 8c KStG
• 2. Beurteilung
• iv. Verlängerung der Beteiligungskette zur Nutzung der Konzernklausel
• 1. Rechtsfolgen nach § 8c KStG
• 2. Beurteilung
• 4.3 Stille-Reserven-Klausel
• 4.3.1 Rechtsfolge
• 4.3.2 Ermittlung der berücksichtigungsfähigen stillen Reserven
• i. Steuerliches Eigenkapital
• ii. Gemeiner Wert
• iii. Berücksichtigungsfähige stille Reserven
• iv. Mittelbare Erwerbe
• v. Probleme im Organschaftskonzern
• 4.3.3 Gestaltungsoptionen
• i. Einbringung von Teilbetrieben in eine Verlustgesellschaft mit stillen Reserven
• 1. Rechtsfolgen nach § 8c KStG
• 2. Beurteilung
• ii. Upstream- oder Sidestream- Verschmelzung zur Nutzung des § 8c Abs. 1 S. 6 KStG
• 1. Rechtsfolgen nach § 8c KStG
• 2. Beurteilung
• iii. Downstream-Merger auf Verlustgesellschaft
• 1. Rechtsfolgen nach § 8c KStG
• 2. Beurteilung
• iv. Verlustübertragung vor schädlichem Beteiligungserwerb
• 1. Rechtsfolgen nach § 8c KStG
• 2. Beurteilung
• 4.3.4 Bedeutung in Sanierungsfällen
• 4.4 Sanierungsklausel
• 4.4.1 Anwendungsbereich der Sanierungsklausel
• 4.4.2 Geeignete Maßnahmen
• 4.4.3 Krisenstadium
• 4.4.4 Erhalt der wesentlichen Betriebsstrukturen
• i. Betriebsvereinbarung mit Arbeitsplatzregelung
• ii. Lohnsummenklausel
• iii. Betriebsvermögensaufstockung durch Einlagen
• 4.4.5 Ausnahme: Einstellung Geschäftsbetrieb & Branchenwechsel
• 4.4.6 Beihilferechtliche Einordnung des § 8c Abs. 1a KStG
• i. Finanzierung aus staatlichen Mitteln und Vorteilsgewährung
• ii. Beeinträchtigung des Binnenmarktes
• iii. Selektive Wirkung
• iv. Rolle der weiteren Ausnahmetatbestände
• v. Keine Beihilfe in materieller Hinsicht
• 4.4.7 Bedeutung in der Krise
• IV. Sanierungserlass
• 1. Hintergrund
• 2. Anwendungsvoraussetzungen nach dem Sanierungserlass
• 2.1 Sanierungsbedürftigkeit
• 2.2 Sanierungsfähigkeit
• 2.3 Sanierungseignung und -absicht
• 2.4 Beweis durch Sanierungsplan
• 2.5 Unternehmensbezogene Sanierung
• 2.6 Voraussetzung: Verlustverrechnung
• 2.7 Kritik
• 3. Rechtsfolgen
• 3.1 Stundung und Erlass
• 3.2 Problem Gewerbesteuer
• 4. Konträre Rechtsprechung
• 4.1 Vorinstanzlicher Meinungsstreit
• 4.2 BFH v. 14.7.2010 – X R 34/08
• 4.3 BFH v. 28.2.2012 – VIII R 2/08
• 4.4 BFH v. 25.4.2012 – I R 24/11
• 5. Unionsrechtliche Problematik
• 5.1 Überblick
• 5.2 Finanzierung aus staatlichen Mitteln
• 5.3 Beeinträchtigung des Binnenmarktes
• 5.4 Selektive Wirkung
• 5.4.1 Prüfungsablauf
• 5.4.2 Keine Beihilfe in materieller Hinsicht
• 5.4.3 Problematischer Ermessensspielraum der Verwaltung
• 5.4.4 Divergierende Beurteilung für die Gewerbesteuer
• 5.5 Folgen im Falle einer Qualifikation als Beihilfe durch die EU-Kommission
• 6. Bedeutung in Sanierungsfällen
• V. Nichtberücksichtigung von Gewinnminderungen bei Gesellschafterdarlehen
• 1. Überblick
• 2. Anwendungsbereich
• 2.1 Sachlicher Anwendungsbereich
• 2.2 Persönlicher Anwendungsbereich
• 2.3 Zeitpunkt des Vorliegens der Voraussetzungen
• 3. Gegenbeweis
• 4. Steuerfreiheit künftiger Zuschreibungen
• 5. Bedeutung des § 8b Abs. 3 S. 4ff. KStG in Sanierungsfällen
• VI Zwischenfazit
• D. Sanierungsinstrumente
• I. Einleitung
• II. Bürgschaft
• 1. Zivilrechtliche Einordnung
• 2. Insolvenzrechtliche Aspekte
• 3. Ebene des Schuldners
• 3.1 Handelsrechtliche Erfassung beim Schuldner
• 3.2 Ertragsteuerliche Konsequenzen beim Schuldner
• 4. Ebene des Bürgen
• 4.1 Handelsrechtliche Erfassung beim Bürgen
• 4.2 Steuerliche Behandlung beim Bürgen
• 4.2.1 Steuerverstrickte Beteiligung
• 4.2.2 Beteiligung im Betriebsvermögen
• 4.2.3 Beteiligung durch Kapitalgesellschaft
• 5. Einordnung in das Zielsystem
• III. Patronatserklärung
• 1. Zivilrechtliche Einordnung
• 2. Insolvenzrechtliche Aspekte
• 3. Ebene des Schuldners
• 3.1 Handelsrechtliche Erfassung beim Schuldner
• 3.2 Ertragsteuerliche Konsequenzen beim Schuldner
• 4. Ebene des Patrons
• 4.1 Handelsrechtliche Erfassung beim Patron
• 4.2 Ertragsteuerliche Konsequenzen beim Patron
• 4.2.1 Steuerverstrickte Beteiligung
• 4.2.2 Beteiligung im Betriebsvermögen
• 4.2.3 Beteiligung durch Kapitalgesellschaften
• 5. Einordnung in das Zielsystem
• IV. Schuldbeitritt
• 1. Zivilrechtliche Einordnung
• 2. Insolvenzrechtliche Aspekte
• 3. Ebene des Originärschuldners
• 3.1 Handelsrechtliche Erfassung beim Originärschuldner
• 3.2 Ertragsteuerliche Konsequenzen beim Originärschuldner
• 4. Ebene des hinzutretenden Schuldners
• 4.1 Handelsrechtliche Erfassung beim hinzutretenden Schuldner
• 4.2 Ertragsteuerliche Konsequenzen beim hinzutretenden Schuldner
• 5. Einordnung in das Zielsystem
• V. Forderungsverzicht
• 1. Zivilrechtliche Einordnung
• 1.1 Erlass und negatives Schuldanerkenntnis
• 1.2 Forderungsverzicht mit Besserungsschein
• 2. Insolvenzrechtliche Aspekte
• 3. Ebene des Schuldners
• 3.1 Handelsrechtliche Erfassung beim Schuldner
• 3.2 Ertragsteuerliche Konsequenzen beim Schuldner
• 3.2.1 Betrieblich veranlasster Verzicht oder Verzicht durch Dritten
• 3.2.2 Verzicht causa societatis
• 4. Ebene des Gläubigers
• 4.1 Steuerverstrickten Beteiligungen
• 4.2 Beteiligung im Betriebsvermögen
• 4.3 Abzugsfähigkeit bei Kapitalgesellschaften
• 5. Konsequenzen des Forderungsverzichts mit Besserungsschein bei Eintritt des Besserungsfalls
• 5.1 Konsequenzen bei der Schuldnergesellschaft
• 5.2 Gläubigerebene
• 5.2.1 Steuerverstrickte Beteiligung
• 5.2.2 Beteiligung im Betriebsvermögen
• 5.2.3 Beteiligung durch Kapitalgesellschaft
• 6. Gestaltungsansätze
• 6.1 Wiederherstellen der Werthaltigkeit durch gegenseitige Bürgschaftsversprechen der Gesellschafter
• 6.2 Gläubigerwechsel vor Eintritt des Besserungsfalls
• 6.2.1 Rückblick
• 6.2.2 Übertragbarkeit auf § 8c KStG
• 7. Einordnung in das Zielsystem
• VI. Rangrücktritt
• 1. Zivilrechtliche Einordnung
• 2. Insolvenzrechtliche Aspekte
• 2.1 Rangrücktritt bei Gesellschaftergläubigern
• 2.2 Rangrücktritt von Dritten
• 2.3 Zeitliche Geltungsdauer des Rangrücktritts
• 3. Ebene des Schuldners
• 3.1 Handelsrechtliche Erfassung des Rangrücktritts
• 3.2 Steuerliche Konsequenzen des Rangrücktritts
• 3.2.1 Grundsatz Maßgeblichkeit
• 3.2.2 Anwendungszeitpunkt des § 5 Abs. 2a EStG
• 3.2.3 Tilgung aus dem freien Vermögen
• 3.2.4 Keine verdeckte Einlage bei Ausbuchung nach § 5 Abs. 2a EStG
• 3.2.5 Handlungsempfehlung
• 3.2.6 Gestaltungsmöglichkeiten durch die geänderte Rechtsprechung
• 4. Erfassung beim Gläubiger
• 4.1 Auswirkungen bei steuerverstrickten Beteiligungen
• 4.2 Beteiligungen im Betriebsvermögen
• 4.3 Abzugsfähigkeit bei Kapitalgesellschaften
• 5. Einordnung in das Zielsystem
• VII. Schuldübernahme (Debt-Push-Up)
• 1. Zivilrechtliche Einordnung
• 2. Insolvenzrechtliche Aspekte
• 3. Ebene der Gesellschaft
• 3.1 Handelsrechtliche Erfassung der Schuldübernahme
• 3.2 Ertragsteuerliche Konsequenzen beim bisherigen Schuldner
• 4. Erfassung beim schuldübernehmenden Gesellschafter
• 5. Kein Gestaltungsmissbrauch
• 6. Optimierungsmöglichkeiten bei der Entschuldung von Gesellschafterverbindlichkeiten
• 6.1 Problemstellung
• 6.2 Einbringung der Forderung
• 6.3 Finanzierungsgesellschaft
• 6.4 Wechselseitige Schuldübernahme der Gesellschafter
• 7. Einordnung in das Zielsystem
• VIII. Debt-Equity-Swap
• 1. Zivilrechtliche Behandlung
• 2. Insolvenzrechtliche Aspekte
• 3. Ebene der Gesellschaft
• 3.1 Handelsrechtliche Erfassung des Debt-Equity-Swap
• 3.2 Ertragsteuerliche Konsequenzen bei der Gesellschaft
• 3.2.1 Strittiges Entstehen eines Sanierungsgewinns
• 3.2.2 Schicksal bestehender Verlustvorträge
• 4. Ertragsteuerliche Behandlung beim bisherigen Gläubiger
• 5. Einordnung in das Zielsystem
• IX. Debt-Mezzanine-Swap unter Einsatz von Genussrechten
• 1. Zivilrechtliche Einordnung
• 2. Insolvenzrechtliche Aspekte
• 3. Ebene der Gesellschaft
• 3.1 Handelsrechtliche Erfassung des Debt-Mezzanine-Swap
• 3.1.1 Erfolgsabhängige Vergütung mit Verlustteilnahme
• 3.1.2 Längerfristigkeit der Kapitalüberlassung
• 3.1.3 Nachrangigkeit
• 3.1.4 Ausweis
• 3.2 Ertragsteuerliche Konsequenzen bei der Gesellschaft
• 3.2.1 Sinn und Zweck der handels- und steuerlichen Bilanzierung als Basis für die Auslegung
• 3.2.2 Strittige Behandlung nach dem Maßgeblichkeitsgrundsatz
• 3.2.3 § 8 Abs. 3 S. 2 KStG
• i. Regelungsinhalt
• ii. Eignung für die Durchbrechung der Maßgeblichkeit
• iii. Beteiligung am Gewinn und Liquidationserlös als Eckpfeiler des steuerlichen Eigenkapitalbegriffs
• 3.2.4 Bilanzierungsverbot nach § 5 Abs. 2a EStG
• 3.2.5 Kein schädlicher Beteiligungserwerb
• 3.2.6 Abzugsfähigkeit der Genussrechtsvergütungen
• 4. Besteuerung beim Genussrechtsinhaber
• 5. Einordnung in das Zielsystem
• X. Zusammenfassung der Wirkungen
• E. Ertragsteueroptimale Sanierungsstrategie
• I. Ausgangslage
• II. Schritt I: Sofortmaßnahmen ohne Wirkung auf die Handelsbilanz
• III. Schritt 2: Verbesserung der Überschuldungsbilanz
• IV. Schritt 3: Vorbereitungen zur Abmilderung eines schädlichen Beteiligungserwerbs
• V. Schritt 4: Verrechnung Sanierungsgewinn im Rahmen der Mindestbesteuerung
• VI. Schritt 5: Minimierung eines potenziellen Sanierungsgewinns
• VII. Schritt 6: Beteiligung am Sanierenden
• VIII. Schritt 7: Partizipation am Erfolg der Sanierung und Geltendmachung von Teilwertabschreibungen
• F. Zusammenfassung der Ergebnisse
• Literaturverzeichnis
• Rechtsquellenverzeichnis
• Rechtsprechungsverzeichnis
• Verzeichnis der sonstigen Quellen